【紅碼9號-遂寧廣利工業(yè)發(fā)展2022債權(quán)】
【總規(guī)模】不超過2.6億，分期發(fā)行
【期限】12/24個月
【收益兌付】季度付息，季度末月10日
【成立起息】每周三、周五，不分節(jié)假日。
【資金用途】補充公司經(jīng)營性流動資金
【業(yè)績比較基準】
10-50-100-300萬：
12個月：8.8%-9.0%-9.2%-9.4%
24個月：9.0%-9.2%-9.4%-9.6%

?【發(fā)行方】遂寧XX工業(yè)發(fā)展有限公司，成立于2007年，注冊資本69.32億元，遂寧市國資委控股50.87%，遂寧經(jīng)開區(qū)管委會持股38.66%。主體信用等級AA，2021年成功發(fā)行10億元公司債。公司主要從事遂寧市經(jīng)開區(qū)（國家級）基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)及棚戶區(qū)改造業(yè)務(wù)。截至2021年9月末，公司總資產(chǎn)160.36億，資產(chǎn)負債率60.99%。負債以銀行貸款為主，也在中航發(fā)行過信托產(chǎn)品，金融機構(gòu)認可度高。

其他優(yōu)質(zhì)項目推薦：
【廣西柳州市東城投資開發(fā)政府債】
首發(fā)第二大地級市政信&AA+主體評級&資產(chǎn)規(guī)模1300億&一般財政收入173億&GDP3177億人均全省第一
【廣西柳州市東城投資開發(fā)政府債】
規(guī)模：20000萬元，期限：24個月
預(yù)期收益率：
10-30-50-100-300萬：7.5%-7.8%-8%-8.2%-8.5%
付息方式：按季付息，到期還本。
【融資主體】
廣西柳州市xx團有限公司，實控人為柳州市人民政府國資委，主體信用評級AA+，總資產(chǎn)1305.31億元，資產(chǎn)負債率67.21%，年收入56.45億元。
【擔保主體】
柳州東城xx有限公司，實控人為柳州市人民政府國資委，總資產(chǎn)49億元，資產(chǎn)負債率僅為9%。
【應(yīng)收賬款質(zhì)押】提供2.52億元應(yīng)收賬款質(zhì)押擔保。
【資金用途】用于柳東新區(qū)標準廠房D區(qū)項目及補充流動資金。
【柳州市簡介】廣西最大工業(yè)基地， 廣西副中心城市，與東盟雙向往來產(chǎn)品加工貿(mào)易基地和物流中轉(zhuǎn)基地，西南出海大通道集散樞紐城市，“一帶一路”有機銜接門戶，西江經(jīng)濟帶龍頭城市，中國唯一同時擁有四大汽車集團整車生產(chǎn)基地的城市。2020年GDP高達3177億元，一般財政收入173億元，財政總收入383億元，財政實力強勁，發(fā)展勢頭迅猛。

男子存款13年未動，如今取款竟倒欠錢 銀行：這就是規(guī)定
　　男子存款13年未動、如今取款竟倒欠錢 銀行-這就是規(guī)定！現(xiàn)在很多人存錢存到銀行存著存著就不見了、這是這幾年來出現(xiàn)很多的存款糾紛案件！而在四川的張先生就遇到了這樣一件離奇的事情、在13年前、張先生在某國有商業(yè)銀行一次性存入了500元、一直都面沒有動！最近他突然想起來了、就拿著存折到銀行去取錢！但是被銀行告知、他不但取不到錢、而且還要向銀行繳納幾百塊所謂的手續(xù)費。 　　對此銀行就說、在07年的時候、開始收取小額賬戶和長期不動賬戶的管理費！每個月收取一次、一次收取20元！這些年下來要收取的管理費用770元、扣掉了500元的存款、張先生還要繳納220元的管理費！你說這荒不荒唐啊、對此主持人都說了、銀行有風險。 　　小編觀點-對于小額賬戶管理費的這個話題、是不是就被別人提起！明明知道這是一個對儲戶不利的東西、但是沒有實際的辦法去解決！有些銀行的確是出臺了一下 　　小額賬戶管理費的條例、但是需要本人去申請、想想都覺得麻煩！對此小編覺得、對于自己不用的卡可以注銷的話就注銷掉、其次是有多張卡的話、盡量將資金歸攏。 　　小編觀點-對于小額賬戶管理費的這個話題、是不是就被別人提起！明明知道這是一個對儲戶不利的東西、但是沒有實際的辦法去解決！有些銀行的確是出臺了一下 　　。 　　廣東網(wǎng)友-說說機打行、從建立到現(xiàn)在才幾十年的光景、就發(fā)展到了千億、萬億、憑的是什么……比土匪搶的還兇。 　　湖北網(wǎng)友-這個跟我們當初學(xué)的一點也不一樣、書上都是騙人的、存款有利息、取款自由、為儲戶保密！這的現(xiàn)在出現(xiàn)那么多這種事情。 　　山東網(wǎng)友-我存6000元在銀行、四個月去就沒有6000了。 　　湖南網(wǎng)友-每個月扣你十幾塊、沒有一下子搞光你就不錯了！錢存銀行、概不負責！要是你簽銀行500元！13年后、他會要你賠一套房子。
期權(quán)套利策略，期權(quán)能夠?qū)崿F(xiàn)無風險套利么
　　期權(quán)套利策略，在套利組合中使用標的資產(chǎn)期貨代替現(xiàn)貨交易具有很大的優(yōu)勢，不僅可以降低交易成本，而且可以完成期貨市場套利組合的構(gòu)建，操作更簡單。 　　此外，現(xiàn)貨購買需要全資金，證券借貸的最大杠桿不超過2.5倍。而期貨杠桿可以達到5倍左右，使資金的使用效率大大增增加。 　　套利是通過資產(chǎn)組合，找到標的資產(chǎn)定價的不合理之處，從而帶來利潤的行為。 　　在實際中套利組合構(gòu)建之時都鎖定了理論上的盈利水平，所以無論標的的價格怎么變化，套利組合幾乎上都會有收益 　　套利組合其實算是一種對沖不策略，嚴格意義上的逃離組合幾乎不隨標的價格波動，是絕對收益的產(chǎn)品。 　　01 期權(quán)無風險套利的可行性 　　在有效的市場中，，市場信息會在第一時間反映在價格上，價格圍繞價值波動么，所以在市場有效市場萬能的情況下利用價差無風險套利應(yīng)該是不存在的。 　　但大量的研究和實踐經(jīng)驗表明，真實市場并不是完全有效的市場，在很短的時間內(nèi)，不同資產(chǎn)價格之間可能會出現(xiàn)不平衡，這使得無風險套利成為可能。 　　在國際市場，機制比較成熟，套利機會和空間有限，但是新興市場不成熟，套利的機會和空間還是有很多的 　　從國際成熟市場的經(jīng)驗來看，把握套利機會主要依靠較低的交易成本和較高的下單速度。目前，只有成熟市場的做市商或?qū)I(yè)交易者才有資源獲得期權(quán)套利機會。 　　02 期權(quán)無風險套利原理 　　國內(nèi)滬深300股指期權(quán)與歐式期權(quán)是相同的，所以以歐式期權(quán)作為分析標的，假設(shè)標的在期權(quán)持有期不分紅，計算時不考慮交易的成本以及經(jīng)濟中的機會成本 　　同時，我們假設(shè)標的資產(chǎn)在期權(quán)持有期內(nèi)不分紅，在計算過程中不考慮相關(guān)交易成本和保證金機會成本。同時假設(shè)期權(quán)存續(xù)期間利率不變，借貸利率相等。 　　1.單個期權(quán)上限套利 　　無論何時，看漲期權(quán)的價格以標的資產(chǎn)價格為上限。如果看漲期權(quán)的價格比標的資產(chǎn)的價格高，你可以出售看漲期權(quán)，在現(xiàn)價，重新購買標的資產(chǎn)，用來獲得無風險利潤。 　　對于歐式看跌期權(quán)，價格在任何時候都應(yīng)該低于執(zhí)行價的貼現(xiàn)值。如果看跌期權(quán)的價格比其執(zhí)行價格的貼現(xiàn)值高，您可以出售看跌期權(quán)，以其執(zhí)行價格的貼現(xiàn)值購買基礎(chǔ)資產(chǎn)。 　　單個期權(quán)上限套利的損益曲線，有點像將賣出看跌期權(quán)的損益曲線全部平移至0軸上方。在實際操作中。標的資產(chǎn)的期貨也可以用來替代標的資產(chǎn)的現(xiàn)貨，從而實現(xiàn)更方便的操作和更低的交易成本。 　　2.單個期權(quán)下限套利 　　在任何時候，不支付股息的歐洲看漲期權(quán)的價格都應(yīng)該高于標的資產(chǎn)現(xiàn)價的貼現(xiàn)值與執(zhí)行價格之差和零。 　　如果標的資產(chǎn)的現(xiàn)價貼現(xiàn)值大于執(zhí)行價，且看漲期權(quán)的價格低于貼現(xiàn)值與執(zhí)行價的差值，就可以進行看漲期權(quán)的下限套利，買入看漲期權(quán)的然后賣出標的資產(chǎn)，以獲得無風險利潤。 　　看漲期權(quán)的下限套利的損益曲線類似于將買入看跌期權(quán)的所有損益曲線轉(zhuǎn)移到0軸以上。 　　類似地，不支付股息的歐洲看跌期權(quán)的價格應(yīng)該高于行權(quán)價的貼現(xiàn)值之差 　　如果標的資產(chǎn)的執(zhí)行價格和現(xiàn)價的貼現(xiàn)值之差大于0，而看跌期權(quán)價格低于標的資產(chǎn)的執(zhí)行價格和現(xiàn)價的貼現(xiàn)值之差，則可以進行看跌期權(quán)的下限套利，即可以同時買入看跌期權(quán)和標的資產(chǎn)，以獲得無風險利潤。簡而言之就是“低買高賣”。 　　看跌期權(quán)下限套利的損益曲線類似于將看漲期權(quán)的所有損益曲線轉(zhuǎn)移到0軸以上。 　　從另一個角度來看，期權(quán)下限套利的含義是期權(quán)價格應(yīng)大于其內(nèi)涵價值與零之間的較大者。期權(quán)的價值由內(nèi)在價值和時間價值組成。其中，期權(quán)的內(nèi)在價值是指買家在立即行使期權(quán)時可以獲得的收益。 　　3.買賣權(quán)平價套利 　　我們可以把看漲期權(quán)和看跌期權(quán)的差價看作組合A，把標的資產(chǎn)現(xiàn)價和期權(quán)執(zhí)行價格的貼現(xiàn)值的差價看作組合B，當AB時，你可以通過低買高賣得到兩者的差價。 　　平價套利的損益曲線是一條水平直線，位于0軸上方。 　　4.買賣權(quán)與期貨平價套利 　　交易權(quán)和期貨平價理論是由交易權(quán)平價理論演變而來的，它把原來交易權(quán)平價理論中的現(xiàn)貨變成了期貨。這一理論是塔克在1991年提出的，主要是為了解決交易權(quán)平價套利成本高、操作不便的問題。 　　根據(jù)這一理論，期貨價格和期權(quán)價格之間會存在特定的均衡關(guān)系，即把看漲期權(quán)價格和期權(quán)執(zhí)行價格的貼現(xiàn)值相加（視為投資組合A）應(yīng)該等于把看跌期權(quán)價格和標的資產(chǎn)期貨價格的貼現(xiàn)值相加（視為投資組合B）。當AB時，低買高賣就可以得到兩者的差價。 　　損益曲線的交易權(quán)與期貨的平價套利類似于損益曲線的交易權(quán)的平價套利，也是一條水平直線，位于0軸以上。 　　（1）垂直價差上限套利 　　看漲期權(quán)價差的上限關(guān)系是指較高和較低執(zhí)行價格（視為投資組合A）之差的貼現(xiàn)值應(yīng)大于或等于較低執(zhí)行價格看漲期權(quán)價格和較高執(zhí)行價格看漲期權(quán)價格（視為投資組合B）之差。 　　看跌期權(quán)價差的上限關(guān)系是指較高執(zhí)行價和較低執(zhí)行價（作為組合A）的價差的貼現(xiàn)值應(yīng)大于或等于較高執(zhí)行價的看跌期權(quán)價格和較低執(zhí)行價的看漲期權(quán)價格（作為組合B）的價差。 　?。?）縱向價差下限套利 　　看漲期權(quán)垂直價差下限套利的損益曲線有點像將牛市價差組合的所有損益曲線轉(zhuǎn)移到0軸以上。 　　看跌期權(quán)垂直價差下限的套利損益曲線，以及類似于將熊市價差組合的損益曲線，都轉(zhuǎn)移到了0軸以上。 　　期權(quán)凸價差套利就是利用期權(quán)的凸關(guān)系進行套利。 　　凸價差套利的損益曲線類似于將所有買入蝴蝶組合的損益曲線移動到0軸以上。 　　箱型套利，也稱箱型套利，由牛市價差組合和熊市價差組合組成。箱式價差關(guān)系是基于牛市價差期權(quán)和熊市價差期權(quán)之間的無套利原理。 　　盒子套利的損益曲線是一條水平直線，位于0軸之上。 　　1.結(jié)束營業(yè)的時間 　　除了持有套利組合至到期，投資者還可以選擇關(guān)閉 　　實際套利利潤應(yīng)為理論套利利潤扣除上述費用后的余額。交易成本主要包括期權(quán)交易成本、需要執(zhí)行時的執(zhí)行成本、期貨和現(xiàn)貨的交易成本。在其中，由于影響成本的成本相對較小，實際估算也比較困難，我們就不重點討論了。 　　ETF屬于股票，etf是什么交易成本較高。如果套利策略需要做空，需要通過證券借貸來實現(xiàn)，交易成本會更高。因此，需要考慮ETF交易成本對實際套利利潤的影響。etf是什么。 　　這么高的成本無疑會對套利利潤產(chǎn)生很大的影響，甚至?xí)?dǎo)致很多無法觸發(fā)的套利機會。 　　3.期貨和spot哪個更好或更差 　　如果選擇期權(quán)的現(xiàn)貨資產(chǎn)作為套利，通常需要在股市和期貨市場操作，無疑會增加操作難度，增加交易風險。 　　此外，現(xiàn)貨購買需要全資金，證券借貸的最大杠桿不超過2.5倍。期貨杠桿可以達到5倍左右，可以提高資金的使用效率 　　以上就是期權(quán)套利策略。